EBIT i EBITDA: wszystko, co musisz wiedzieć

Zaktualizowano 19 lutego 2024 r

Jeśli chciałbyś mieć lepszy wgląd w rzeczywistą rentowność swojej firmy, termin EBIT zdecydowanie zasługuje na Twoją uwagę. Ten skrót jest często mylony z EBITDA, ale te dwa nie są takie same. W tym artykule omówimy obszernie różnicę między obydwoma. Zasadniczo istnieje kilka sposobów analizowania, a także obliczania (potencjalnej) rentowności firmy. Jeśli jesteś początkującym właścicielem firmy, mądrze byłoby dowiedzieć się trochę o takich rzeczach, ponieważ ułatwi ci to rozszyfrowanie, czy Twoja przyszła firma ma jakikolwiek sposób na przetrwanie wśród reszty konkurencji. W tym artykule omówimy konkretnie EBIT i EBITDA, ale więcej informacji na temat metod obliczania rentowności biznesu można znaleźć tutaj. Czytaj dalej, aby uzyskać więcej informacji na temat EBIT i EBITDA.

Co oznaczają EBIT i EBITDA?

EBIT i EBITDA to skróty. EBIT oznacza zysk przed odliczeniem odsetek i podatków, podczas gdy EBITDA oznacza zysk przed odsetkami i podatkami, amortyzacją. Metody te są czasami stosowane zamiennie, jednak różnią się od siebie. Te metody zasadniczo opisują, ile pieniędzy zarabiasz, zanim odliczysz wszystko, co musisz odliczyć. Więc zasadniczo; Twój czysty dochód jako przedsiębiorcy. Najpierw przyjrzymy się EBIT i wyjaśnimy jego działanie, abyś zrozumiał, jak zastosować te metody.

Szczegółowe informacje o EBIT

Jak wyjaśniono, EBIT to skrót od Earnings Before Interest and Taxes. Zarobki to przychody, odsetki to odsetki, a podatki to podatki. Stąd otrzymujesz amortyzację (EBITDA). Ogólnie rzecz biorąc, EBIT mierzy wydajność operacyjną każdej firmy, ponieważ dosłownie patrzy na ilość sukcesów, które jesteś w stanie osiągnąć. Oznacza to również, że niektóre formy dochodów finansowych, w które nie trzeba inwestować energii, takie jak odsetki, nie są brane pod uwagę. Widać to również w jego nazwie. Podatki pojawiają się na późniejszym etapie. Na razie liczą się tylko przychody Twojej firmy. Dlatego najlepiej porównać EBIT z operacyjnym wynikiem operacyjnym. Służy do analizy wyników podstawowej działalności firmy bez kosztów podatkowych i kosztów struktury kapitału, które wpływają na zyski.

Dzięki EBIT zasadniczo analizujesz wyniki swoich normalnych operacji i działań biznesowych. Jest to równowartość rzeczywistego obrotu powiększonego o wszelkie koszty poniesione w celu zrealizowania obrotu. W tym przypadku możesz pomyśleć o kosztach, takich jak koszty zakupu, koszty personelu, wynajem powierzchni biurowej i wszystkie obowiązujące ubezpieczenia. Wszelkie wypłaty odsetek lub wpływy z odsetek i podatki nie są zatem brane pod uwagę. Powodem tego jest fakt, że odsetki i podatki nie są postrzegane jako wyniki operacyjne, ponieważ nie są bezpośrednio związane z kosztami, które trzeba ponieść, aby osiągnąć określony obrót. Tak więc po odjęciu tych kosztów otrzymujesz określoną kwotę, która jest wartością EBIT. Poniżej wyjaśnimy, jak obliczyć EBIT.

Jak obliczyć EBIT i dlaczego jest to ważne?

Jeśli chcesz obliczyć EBIT, możesz użyć następującego wzoru:

EBIT = całkowity przychód – Twój koszt sprzedanych towarów i/lub usług – Twoje wydatki operacyjne

Jak widać, dotyczy to wszystkich kosztów, które są tutaj postrzegane jako operacyjne. Dlaczego więc ta liczba jest tak ważna dla każdej firmy? EBIT służy do analizy wyników podstawowej działalności firmy, bez kosztu struktury kapitału i obciążeń podatkowych wpływających na dochody. Pomijając je, możesz zobaczyć, jakie są wyniki Twojej firmy. Zaletą znajomości tej liczby jest to, że możesz umieścić ją w swoim biznesplanie, co umożliwi inwestorom i innym podmiotom na rynku finansowym ocenę wyników Twojej firmy. Stąd,; jeśli potrzebujesz pożyczki, znając tę ​​liczbę, możesz faktycznie zwiększyć swoje szanse na sukces. Wynik EBIT jest zatem ważną liczbą, ponieważ daje jasny obraz możliwości zarobkowania Twojej firmy. W ten sposób mówi coś o rentowności firmy i wyraża to w procentach. Im wyższy wynik w procentach, tym bardziej rentowna jest Twoja firma.

Co uważa się za dobrą marżę EBIT?

Kiedy obliczasz swoją marżę EBIT, prawdopodobnie zastanawiasz się, o co chodzi w dobrym procencie. W praktyce procent jest często używany, aby móc jak najdokładniej porównać kilka firm z tej samej branży. Oznaczający; marże wielu firm są porównywane, aby zobaczyć, kto dobrze sobie radzi, a której firmie przydałaby się dodatkowa praca. Dobrze jest też wiedzieć, że żadna branża nie jest taka sama. Tak więc definicja dobrej marży EBIT może się różnić w zależności od branży. W rezultacie są to jedynie średnie wartości orientacyjne, które często stanowią podstawę rentowności firmy odnoszącej się do przyszłości. W ten sposób możesz zwiększyć marżę EBIT na różne sposoby. Sposoby na to, na przykład, to podniesienie cen i uważne przyjrzenie się kosztom. Marża EBIT między 10 a 15 procent jest ogólnie uważana za dobrą wartość. Marża EBIT między 3 a 9 proc. nadal jest postrzegana jako solidna, podczas gdy spółka z marżą EBIT poniżej 3 proc. nie jest postrzegana jako bardzo rentowna.

Różnica między EBIT a EBITDA

Zysk przed odliczeniem odsetek i podatków (EBIT) oraz zysk przed odsetkami, podatkami, amortyzacją (EBITDA) to bardzo podobne metody obliczania rentowności firmy. Główne podobieństwo polega na tym, że obie formuły zaczynają się od dochodu netto, a później dodają odsetki i podatki. Oprócz EBIT, do EBITDA doliczana jest również amortyzacja. Metoda EBITDA jest często preferowana przy porównywaniu firm o dużej liczbie aktywów trwałych. Amortyzacja oznacza amortyzację poprzez wykorzystanie środków trwałych, takich jak sprzęt lub maszyny potrzebne do prowadzenia działalności. Jeśli używasz maszyny wystarczająco długo, starzeje się ona iw pewnym momencie przestanie działać poprawnie i straci (częściowo) swoją pierwotną wartość. Amortyzacja oznacza amortyzację spowodowaną określonymi okolicznościami. Na przykład, jeśli na rynku pojawi się lepsza maszyna niż ta, której używasz teraz. To sprawi, że maszyna, którą posiadasz, natychmiast stanie się mniej wartościowa. Firmy z wysokimi aktywami trwałymi będą miały wyższą amortyzację, a zatem generalnie niższy procent EBIT niż firmy z mniejszą liczbą aktywów trwałych. Dzieje się tak, ponieważ środki trwałe są również brane pod uwagę przy EBIT, w przeciwieństwie do obliczania EBITDA.

Szczegółowe informacje o EBITDA

EBITDA to Twój zysk przed odliczeniem odsetek, podatków, amortyzacji i odpisów. Lub jeszcze bardziej szczegółowo: „wynik przed odsetkami, opodatkowaniem, amortyzacją środków trwałych i amortyzacją wartości firmy”. Podsumowując, można powiedzieć: zysk, jaki Twoja firma osiągnęła dzięki swojej działalności operacyjnej. Na pierwszy rzut oka jest to bardzo podobne do EBIT. Obliczając swoją EBITDA, możesz uzyskać dobry przegląd wyników swojej firmy, ponieważ dzięki EBITDA pokazujesz rzeczywistą wydajność operacyjną (lub zysk operacyjny). Jest wynikiem Twojej normalnej działalności biznesowej, czyli Twojego obrotu powiększonego o koszty poniesione na jego osiągnięcie. Ponownie, tak samo jest z EBIT. Przychód reprezentuje kwotę, którą uzyskujesz dzięki sprzedaży produktów i usług. Koszty to kwota potrzebna do zrealizowania sprzedaży tych produktów i usług. Pomyśl o kosztach personelu, kosztach produkcji i kosztach sprzedaży.

Jak obliczyć EBITDA i dlaczego jest to ważne?

EBITDA jest miarą przepływów pieniężnych Twojej firmy, aby spełnić Twoje zobowiązania odsetkowe i móc inwestować. Wzór na obliczenie EBITDA:

EBITDA = Zyski + Odsetki + Podatek + Amortyzacja + Amortyzacja

Inny wzór: EBITDA = Zysk operacyjny + Amortyzacja + Amortyzacja

Dlaczego jest to również ważny margines? Ponieważ dowiadujesz się o rentowności swojej firmy. Oczywiście chcesz wiedzieć, jak radzi sobie finansowo Twoja firma, ale banki i inwestorzy są również zainteresowani tymi liczbami. Chcieliby uzyskać wgląd w przepływy pieniężne Twojej firmy, aby zobaczyć, czy inwestowanie w Twoją firmę może być postrzegane jako owocne. EBITDA uwzględnia działania, które wykonujesz w kontekście swojej codziennej działalności biznesowej, takie jak produkcja i sprzedaż towarów i usług. EBITDA ułatwia porównanie Twojej firmy z konkurencją na rynku. EBITDA jest zatem postrzegana również jako rzeczywista przyszła wartość firmy. I dokładnie na to patrzą inwestorzy. Na przykład, jeśli dokonałeś dużych inwestycji, które pomagają Twojej firmie w dalszym rozwoju, będzie to oczywiście kosztem Twojego zysku. Ponieważ nie uwzględniasz takich kosztów w EBITDA, a także kosztów odsetek z tytułu np. kredytów, podatków i amortyzacji środków trwałych, dajesz rzetelniejszy obraz przepływów pieniężnych w Twojej firmie. To realistyczna formuła pokazująca, jak działa i rozwija się Twoja firma.

Co uważa się za dobrą marżę EBITDA?

Dobra marża EBITDA w dużej mierze zależy od branży. Średnia marża EBITDA za pierwszy kwartał 2021 roku wyniosła 15.68%. Dlatego dobra marża EBITDA jest w pewnym sensie taka sama jak dobra marża EBIT. Aby dowiedzieć się, czy twoja marża EBITDA jest dobra, powinieneś rozważyć obliczenie rentowności również swoich konkurentów i porównać liczby. Większość informacji wymaganych do tego celu można znaleźć w opublikowanych danych finansowych na stronie internetowej Holenderskiej Izby Handlowej.

Kilka dodatkowych wskazówek, które pomogą Ci po drodze

Zgromadziliśmy kilka dodatkowych wskazówek i wskazówek, które możesz rozważyć, związanych z EBIT(DA) i przepływami pieniężnymi Twojej firmy.

1. Nie traktuj EBITDA jako oficjalnego narzędzia pomiarowego, ponieważ nie daje gwarancji, że np. dostaniesz kredyt.
2. Twoje aktywa zawsze będą tracić na wartości w miarę upływu czasu. Czasami firma inwestuje dużo pieniędzy w zakup aktywów, aby szybko się rozwijać. Pamiętaj, że oznacza to, że później będziesz musiał znacznie odpisać lub możesz zostać skonfrontowany z bardzo wysokimi kosztami odsetek z powodu pożyczek. Dlatego dobrze jest przyjrzeć się także innym czynnikom i elementom.
3. Nie myl EBITDA z EBIT. Te dwie metody są często używane zamiennie, ale różnią się. EBIT mierzy wydajność operacyjną firmy i pokazuje wynik normalnej działalności biznesowej. Nie uwzględniasz dochodów finansowych (odsetek) ani podatków. EBITDA nie obejmuje również amortyzacji i amortyzacji (znanej również jako niegotówkowa).
4. Istotnym wskaźnikiem pozostaje przepływ gotówki, który tak naprawdę jest krwią Twojej firmy. Być może potrzebujesz codziennego wglądu w ten przepływ gotówki. Jako przedsiębiorca możesz podjąć w tym celu wszelkiego rodzaju sprytne kroki. Weźmy na przykład zarządzanie przepływami pieniężnymi. Zapewnia to jasny i stabilny wgląd w zdolność firmy do posiadania wystarczającej płynności, zarówno w krótkim, jak i długim okresie. Zarządzanie przepływami pieniężnymi jest ważne dla dokonywania przyszłych strategicznych wyborów. Przegląd przepływów pieniężnych pokazuje w czasie rzeczywistym, jakie są dostępne zasoby. W ten sposób wiesz, na co możesz sobie pozwolić, a na co nie. Jest oczywiście wiele do rozważenia przy dobrym przeglądzie przepływów pieniężnych. Możesz zapoznać się z różnymi narzędziami, które mogą w tym pomóc Twojej firmie, lub skontaktować się z członkiem naszego zespołu w celu uzyskania porady na ten temat. Dla zdrowej firmy ważne jest, aby śledzić przepływy pieniężne.
5. Mapuj swoje transakcje. Wiąże się to z twoim oczekiwanym dochodem, jak również wszystkimi wydatkami dla twojej firmy. Bez względu na to, jak duża lub mała jest obecnie Twoja firma, ta strategia może pomóc w rozwoju firmy i utrzymaniu jej w dobrym stanie. Zapewni Ci wgląd w pieniądze, które przychodzą i wychodzą, co jest bardzo ważne, jeśli chcesz, aby Twoja firma była silna i stabilna. Dzięki takiemu narzędziu możesz mieć dobry przegląd swojej płynności i dokonywać bezpieczniejszych wyborów.

Intercompany Solutions może zapewnić wgląd w EBIT i EBITDA

Dzięki znajomości i kontroli przepływów pieniężnych możesz naprawdę wiele dowiedzieć się o swojej firmie. Kiedy już wiesz, jak obliczyć swój EBIT(DA), powinieneś być również w stanie dokonać wszelkich korekt w razie potrzeby. Zwiększenie EBIT oznacza przeanalizowanie, gdzie popełniłeś błąd i co możesz wykorzystać, aby poprawić rentowność. Podstawowym wskaźnikiem w codziennej działalności jest przepływ gotówki – siła napędowa Twojej firmy. Codzienny wgląd w te przepływy pieniężne to solidny sposób, aby być zawsze na bieżąco. Jako przedsiębiorca możesz podjąć w tym celu wszelkiego rodzaju sprytne kroki: pomyśl na przykład o zarządzaniu przepływami pieniężnymi. Daje to wgląd w zdolność firmy do posiadania wystarczającej płynności w krótkim i długim okresie. Zarządzanie przepływami pieniężnymi zapewnia instrument umożliwiający dokonywanie strategicznych wyborów w przyszłości.

Intercompany Solutions jest tutaj, aby ci w tym pomóc. Łącząc swoje konta bankowe i systemy księgowe z określonymi narzędziami, zawsze korzystasz z danych w czasie rzeczywistym. W ten sposób zawsze możesz monitorować przepływy pieniężne swojej firmy i łatwo wiedzieć, jak rentowna może być Twoja firma przy podejmowaniu różnych strategicznych decyzji. Jeśli chcesz uzyskać więcej informacji na temat EBIT i EBITDA, skontaktuj się z nami w dowolnym momencie, aby uzyskać pomocną poradę lub przejrzystą wycenę jednej z oferowanych przez nas usług. Poza doradztwem finansowym i prawnym możemy również pomóc w całym procesie rejestracji firmy w Holandii. Możemy zająć się różnymi praktycznymi zadaniami, a także doradzić w ważnych decyzjach biznesowych.